八国联军的炮火给内联升前期的辉煌画上了一个灰色的句号。光绪二十六年，慈禧太后携光绪帝和王公大臣弃京而逃，八国联军入侵北京烧杀掳夺，东江米巷被焚，内联升亦未能幸免。多年积累一朝成空，年近七十的老当家赵廷不忍半生事业毁于一旦，四处奔走筹措资金。《辛丑条约》签订，东江米巷更名东交民巷，在此设使馆区，不许中国人进入。内联升迁往奶子府（今乃兹府）重新开业。新店开业后，经营惨淡大不如以前，勉强维持生计。民国元年，即公元1912年，袁世凯在北京发动壬子兵变，内联升再遭洗劫，在兵变中被乱兵抢劫一空。老掌柜赵廷不堪接二连三的打击，遭此重创后不久辞世。

    1900年至1912年间，内联升的经营每况愈下，经营管理上并没有创新，仍保持前店后厂自产自销，专做朝靴的经营特点。

    1912年老掌门辞世后，其子赵云书顶门立户，秉承家业，将内联升由奶子府迁至宣武区前门廊坊头条，两次毁于战火中的内联升，此时方才稳定下来。

    1911年的辛亥革命，结束了中国几千年的封建统治，也给了内联升致命的一击，内联升引以为傲的产品——朝靴没人穿了。此时已是民国时期，内联升掌门人赵云书是河北省咨议局议员，无暇经营，内联升开始交由经理人管理，赵云书作为出资人很少过问内联升的经营管理。此时内联升形式上打破了前店后厂的传统，将鞋作坊迁到距离廊坊头条不远的北火扇胡同，事实上自产自销的性质不变。

    时过境迁，内联升再难固守它的高端定位，开始不仅局限于坐轿人，普通大众也成为内联升的目标客户。内联升发展史上具有跨时代意义的产品——千层底布鞋出现了。

    内联升的鞋，在旧中国为上流社会服务。民国初年，一双缎面鞋卖三块大洋，值三袋洋面，一般人显然是买不起的。旧中国社会经济发展的畸形，商品经济发展水平的低下，也使内联升长期处于手工生产阶段，得不到提高和发展。

    在那兵荒马乱的年代，内联升的发展断断续续。消费群体扩大，提供旧时《履中备载》式的服务颇为困难，内联升开始印制礼券，在当时引起轰动，成为馈赠礼品的首选。内联升在民国时期成为北平市名牌，但是地域性较强。兵荒马乱的时代，民族手工业发展大抵如此，内联升代表当时的普遍情况。

    内联升能安身立命，并强烈表现出自身生产经营的特点，是和它在漫长历史中积累的一系列管理方式紧密相关的。无论在组织结构、干部制度、人员培训、工资待遇以及组织文化建立等方面，内联升都有自己的管理经验。

    在组织结构上，内联升沿用前店后厂模式，又根据自身行业及生产经营特点，加以一定的改进。主要体现在内联升把纳底等工序交给京畿农民家庭完成，而把其他一些关键工序由后厂来完成。例如，当时北京广渠门外一带农村的妇女就曾为内联升纳制鞋底。把工时占用长、劳力消耗大的一些工作“外包”到农村去完成，不仅减少了内联升自身的劳动力雇佣，还缩短了生产周期，加速了资金周转。这让内联升可集中力量于切底、包边、圈底等关键工序上，不但确保产品质量，还让内联升更多地关注产品式样的更新，以应付市场需求的变化。